Михаил Лобанов, управляващ партньор на фонда Target Ventures, написа какво представлява P2P кредитирането (и това отдавна включва не само потребителските заеми) и как работи пазарът в Русия и в чужбина.

Банковите услуги са необходими, но банките не са.

- Бил Гейтс

P2P кредитирането (от peer-to-peer – „един на друг“) започна да се развива през 2005 г. Една от първите в света, която се занимава с този вид бизнес, е английската компания Zopa, която в момента е основен играч на този пазар във Великобритания. През 2015 г. най-голямата платформа - американската услуга Lending Club - вече е публична компания с оценка от над $5 милиарда Общо тази година повече от $20 милиарда заеми ще бъдат издадени в света чрез различни P2P кредитни услуги (така наречените P2P платформи), според Target Ventures.

P2P кредитирането е финансова услуга за издаване на заеми (напълно различни - потребителски, бизнес, ипотечни и много други), при които кредиторът не е банка или кредитна институция, а голям брой физически лица или институционални инвеститори. В същото време услугата P2P кредитиране е платформа, която обединява кредиторите от една страна и кредитополучателите от друга. Платформата не поема кредитни рискове - всички заеми се отпускат за сметка на средствата на кредиторите. Услугата извършва точкуване на кредитополучатели, предоставя услуги за събиране на просрочени задължения и удобно плащане за издадени заеми.

Аристотел в книгата си „Политика” казва: „Посредниците навсякъде се ползват с най-голямо доверие” – по същия начин в съвременния свят банките са най-доверените сред тези, които смятат да задържат спечелените пари или да ги вземат на кредит.

В основата си банковата организация е само посредник между тези, които инвестират пари, и тези, които теглят заем. Страхуваме се да даваме пари назаем един на друг, но вярваме на банката - този парадокс се премахва от услугите за кредитиране на P2P. В същото време, като правило, маржът за този вид банково „посредничество“ е доста висок - например в САЩ депозит може да бъде поставен на 1-2% годишно, но е възможно да получите пари на кредит само при 12-17%. P2P платформата таксува от 2 до 5% от сумата на кредита от кредитополучателя и до 1% годишно от кредитора за обслужване на кредитите. Спестяванията са повече от два пъти - разликата е очевидна между 11-15% в случай на банка и 3-6% в случай на P2P платформа.

САЩ, Великобритания и Русия

P2P кредитирането получи най-голямо развитие в САЩ и Великобритания - именно в тези страни са концентрирани основните платформи, които според данни от отворени източници издават най-голям брой заеми:

Успехите на Русия в тази посока са все още скромни. Всъщност у нас тази индустрия е представена от две компании - Vdolg.ru и Fingooroo. Доколкото знаем, и двете услуги имат ниски нива на издаване на заеми в сравнение с горните платформи (подобна ситуация се наблюдава в много други страни). Това се дължи преди всичко на особеностите на кредитната индустрия като цяло и най-важното на наличието на кредитни бюра с надеждна кредитна история на кредитополучателите.

Ако няма централизирано кредитно бюро, тогава човек, който не изплаща кредита, може веднага да получи друг. В този случай възникват проблеми - първо с просрочени дългове (мотивацията за връщане на парите не е достатъчно висока), а след това и с надути лихвени проценти: добросъвестните кредитополучатели са принудени да плащат не само за себе си, но и за безскрупулни.

P2P не са само потребителски заеми

Поради факта, че най-големите (а също и най-старите и най-известни) P2P платформи, Lending Club, Prosper и Zopa, работят на пазара на потребителско кредитиране, повечето хора свързват P2P кредитирането с потребителските кредити. През последните 3-5 години обаче в света се появиха нови ниши за P2P кредитиране, които по своя обем понякога дори надхвърлят пазарите, на които работят например Prosper и Zopa. Ето някои такива ниши:

Бизнес заеми – обикновено от $50 хиляди до $500 хиляди за период от няколко години. Има и по-иновативни продукти, които работят като „бизнес кредитна карта“, където компанията е одобрена за определен лимит. Тогава тя може да вземе пари, да ги върне по всяко време и да плаща лихва само за периода на реално използване на парите. Основните играчи на този пазар са Funding Circle, Biz2Credit, Kabbage.

Рефинансирането на образователни заеми е отделна огромна индустрия в САЩ с ясна предпоставка за появата на такъв бизнес. Независимо в кой университет учите, държавата ви отпуска образователен заем с една и съща лихва, докато е очевидно, че студентът от Харвард има фундаментално по-нисък риск от неизпълнение в сравнение със студент в неизвестен университет. Тази функция отваря възможност за рефинансиране на образователни заеми на студенти в най-добрите университети при по-нисък лихвен процент. Основните играчи са SoFi, CommonBond. UpStart също има логиката на влиянието на образованието върху лихвения процент.

Рефинансирането на вземания е огромна и много необходима индустрия, която позволява на малките компании да управляват по-добре оборотния си капитал. Заемът се предоставя срещу изискванията за плащане на бизнес клиенти или стоки в обращение. Основни играчи: MarketInvoice, BlueVine, FundBox.

Заемите, обезпечени с търговски недвижими имоти или операции за фиксиране и обръщане (покупка, ремонт, препродажба) са огромна ниша, която тепърва започва своето пътуване онлайн. Този пазар е няколко пъти по-голям от потребителските кредити, но и по-сложен, тъй като чековете в него са значително по-големи. Все още няма ясен лидер в този сектор, но редица компании претендират за тази титла: Realty Mogul, Realty Shares, Patch of Land, Asset Avenue, Lending Home и други.

Жилищните ипотеки също са огромен пазар, но са строго регулирани след кризата от 2008 г. Няколко услуги тепърва започват в този сегмент и изглежда като обещаваща ниша.

Други модели. Например кредитиране с гаранция, когато можете да гарантирате за лицето, на което ще бъде предоставен заемът, или да му дадете препоръка - това ще се отрази на лихвения процент. В тази област например лидер е Воуч.

Играчи на пазара

Пазарът на кредитиране е толкова голям, че непрекъснато се появяват нови платформи - дори в отдавна установени области. Например Marlette Funding (включително под марката Best Egg) вече твърдо зае мястото си на играч номер 3 в САЩ в областта на потребителското кредитиране. Основателят на PayPal Макс Левчин създаде Affirm, компания, специализирана в POS кредитиране, която вече е привлякла над 300 милиона долара инвестиции. Съществуващи гиганти също навлизат на пазара за интернет заеми - например Goldman Sachs наскоро обяви навлизането си на пазара за онлайн потребителски заеми.

Не всички нови компании работят под формата на традиционни P2P платформи, тъй като с нарастващата популярност на онлайн кредитирането институционалните играчи се превърнаха в основните кредитори на платформите. Партньорствата с няколко големи компании позволяват на платформата да издава до 1 милиард долара (а в някои случаи и повече) с последваща секюритизация на портфейл от заеми, тоест превръщането им в ценни книжа.

Въпреки факта, че физическите лица не винаги могат да инвестират чрез P2P платформи, тези услуги все още могат да бъдат класифицирани като P2P, тъй като кредитирането се извършва без банкова организация като посредник.

Здравейте, скъпи читатели на сайта на блога. Пазарът на криптовалута е значително различен от другите валутни пазари, най-вече по това, че всичко тук е някак си неофициално. не се поддържа от нищо и никой не стои зад него (нито държавата, нито други структури). Това обаче изобщо не пречи на милиони хора да правят добри пари от биткойни, лайткойни, етери и други криптовалути.

Един от Най-мощните инструменти за печалба са борсите за криптовалута. Да, те също са неофициални (не може да има други, защото никой не ги контролира), но оборотът на пари през тях е невероятен.

Много запознати хора използват борси (вместо или заедно с), за да купуват, продават и обменят биткойни за други видове виртуални валути или обикновени (фиатни) пари. Тук обаче всичко е малко по-сложно, отколкото в обменните бюра, но с известно умение понякога можете да спестите пари при обмен или да спечелите пари от спекулации.

Какво представляват борсите за криптовалута и защо са по-добри от обменниците?

Естествено, в огромното море от криптовалути се появиха много услуги, насочени към работа с тези валути. По принцип тези услуги са или обменници или борси. Вече има много стотици и от двата на пазара, но все още не е ясно как единият се различава от другия.

Всъщност, например, можете да обменяте биткойни за Qiwi както в обменник, така и на фондова борса (понякога дори при същия курс). И обратната операция също ще бъде достъпна и там, и там. Каква е разликата? Защо имаме нужда от борси, ако има много обменници? Освен това има:

Какъв е трикът на борсите? Тогава накратко печелившата борса е борса, а оперативната борса е обменник. Ако искате да спестите пари и да имате време да го разберете, а също така имате възможност да изчакате, докато пристигне изгодна оферта, обменът е по-добър за вас. Нямате време - потърсете най-добрия обменен курс ( и ).

Сега към точката. Борсата просто предоставя платформа за извършване на транзакции в много области на борсата (кои точно зависят от конкретната борса, която сте избрали). Самите обмени се извършват между участниците в обмена, а самият обмен е необходим, за да обедини хората и да даде гаранция, че сделката ще се осъществи честно. Всъщност това е мястото, където борсата прави пари, вземайки част от процента от всички транзакции, извършени през нея.

Вие, като участник в обмена, вие ще бъдете свободни в посоката на обмен, от която се нуждаете, или приемете едно от съществуващите приложения (поръчки), или създайте свое собствено приложение (при условията, от които се нуждаете) и изчакайте, докато някой поиска да сключи сделка с вас по него. Първата опция ви позволява да извършите транзакцията бързо, но втората опция, в замяна на загуба на време в чакане, ви дава шанс да направите обмен на по-изгоден курс. Това е всичко, а останалото са подробности, които може да варират на различните борси.

Как е на обменника? Тук взаимодействате директно със самата услуга (а не с други хора, както е на борсата). Обменният курс е строго определен и в рамките на един обменник ще бъде възможно да го промените към по-добро за вас само като убедите администрацията да ви срещне наполовина. Въпреки това, вие сте свободни просто да изберете друг обменник с по-благоприятен курс за вас, но просто не забравяйте да го проверите чрез услугите за мониторинг, споменати малко по-горе (повтарям - и).

Собствениците на обменници печелят пари от комисионната, която ви се удържа по време на операцията, като вашата полза често зависи от нейния размер. обикновено, Коефициент на покупка на биткойн в обменницитее доста привлекателна, но нейните курсове за продажба или курсовете на други криптовалути може да не са толкова оптимални, колкото на най-добрите борси, представени по-долу.

Така че направете си изводи от собствения си опит. Също така си струва да се има предвид, че някои обменници имат кумулативна отстъпка „за обеми“, например тези:

Освен това понякога динамиката на естествените промени в обменния курс на Bitcoin, Litecoin, Ethereum и други криптовалути е толкова бърза, че чакайки обмен при най-добрия курс на борсата, може да пропуснете момента, в който можете да закупите същото количество крипто във всеки обменник, но много по-евтино.

Това свойство на криптовалутата е висока волатилност, тоест нестабилност на обменния курс, което също трябва да се вземе предвид. Но точно това привлича хората тук, защото къде другаде можете да получите 5000% доход за една година? Въпреки това, високият риск на инвестициите също е неразделна характеристика на правенето на пари от биткойни (и други подобни), тъй като по същество всичко изглежда като дългосрочна инвестиция, т.е. балон, който ще се спука някой ден (и поне ако се издуе малко).

Също така си струва да се подчертае, че парите могат да бъдат депозирани в борсата предварително (по определени начини, които между другото могат да се превърнат в решаващ фактор при избора на борса, с която да работите). Следователно обменът тук може да се извърши незабавно (до скок на обменния курс). Много обменници не могат да осигурят незабавен обмен. Оказва се, че на повечето борси имате вид виртуален портфейл (като YaD или Qiwi), който добавя ефективност към работата, което е особено важно за успешните спекулации.

Относно надеждността. Борсите по своята същност са по-сериозна услуга, която на теория би трябвало да е по-надеждна от обменник (имат различни тегловни категории). По принцип това е вярно, но дори топ борсите понякога все още затварят (като BTC-e, Bter и BTCChina). И тук също има много проекти, насочени към измама, въпреки че не са толкова много, колкото сред обменниците.

По-долу ще дам списък 10 борси за криптовалутакоито според мен са най-подходящи за жителите на RuNet да работят в тях. Обменът все още е много деликатен и чувствителен инструмент, така че е по-добре да работите в него с поддръжка на вашия роден език, за да няма проблеми с комуникацията.

Има и редица други нюанси, които взех предвид. Например популярната борса Poloniex въведе санкции за руснаците и блокира тяхното теглене на пари. имаш ли нужда от това Аз не го правя, така че не му обръщаме внимание в този преглед (имаме го под ответни санкции). Има проблем и с китайските борси - някои от тях може да затворят в близко бъдеще по решение на властите.

Отново, списъкът с борси за криптовалута по-долу не е истината от последна инстанция и ще се радвам да изслушам вашите коментари, докато правя промени в този списък (особено след като с течение на времето това все пак ще трябва да се направи). Е, добре, по-малко думи - повече действия.

Борса №1 - EXMO

За неопитни потребители и тези, които трябва само бързо да обменят криптовалута, е осигурен режим "обмен"(от горното меню), където всъщност е внедрен обикновен обменник (въпреки че средствата се вземат от вашата сметка на тази борса), за което вече говорих подробно в едноименната статия в този блог. Изгодният обменен курс в EXMO зависи от вас (можете да го сравните с някои други популярни обменници).

Преди да започнете работа, силно ви съветвам да прочетете материалите ЧЗВ. Е, можете също да гледате видеоклипа по-горе, за да направите „бърз старт“.

№ 2 - обмен на криптовалута LocalBitcoins

Локални биткойни- друг обмен, локализиран за рускоезични потребители. Ако руският не е включен по подразбиране, това може да стане, като превъртите до долната част на страницата и намерите желания елемент в менюто долу вдясно. Е, ще разбереш.

Принципът на неговото действие се различава значително от разгледания по-горе. Тук всъщност парите не се депозират или теглят в обмена, а се извършва директен обмен с контрагент (същия потребител като вас). И всичко това се прави ръчно. Избирате приложение, което ви подхожда, внимателно прочетете предложените условия на транзакцията, извършвате плащане, като използвате посочените данни и чакате отговор на плащането от контрагента.

Защо тогава да използвате този обмен, ако всичко отнема толкова време? Е, предимството му е видно от името Localbitcoins, което означава обменяйте биткойни за тази валутаили електронни пари, които се използват във вашата страна и които са по-удобни лично за вас. Искате ли да получите Qiwi в замяна на вашите BTC? Няма проблем. Можете да получите отрови и, обратно, да обмените вашите пари от Yandex за биткойни. За всяка подобна местна дестинация ще намерите много оферти.

Всичко, което трябва да направите, е да изберете най-изгодния и надежден. Последното може да се оцени по броя на транзакциите, извършени от контрагента (първото число в скоби след прякора) и процента на успешно завършените транзакции (второто число в идеалния случай е 100%).

Тази биткойн борса по същество прилага принципа p2p, т.е. директен обмен между хора (търговци).

Борсата действа като гарант на транзакцията (за това 1% от сумата на транзакцията се взема от лицето, създало рекламата), т.е. осигурява защита срещу измами. Това става чрез депозиране на биткойни в сметката на продавача, създавайки гаранция за купувача в случай, че продавачът е нечестен. След като купувачът плати в биткойни, тези средства ще отидат при него, дори ако продавачът избяга.

Вярно, на т.нар „местни сделки“ в LocalBitcoinгаранциите вече не важат (това е, когато се срещнете физически с продавач или купувач, живеещ в същия град като вас, и плащате в брой).

BitMEX е #3 борса за криптовалута

BitMEXе официално регистрирана борса за криптовалута в Хонконг, предназначена за активни игри (печелене на пари от спекулации или по-скоро обменния курс на биткойн и дузина други популярни алткойни). Сега това е може би единственият инструмент, с който можете да правите пари както при покачването, така и при падането на курса на криптовалутата.

Всеки, който знае какво е маржин търговия и ливъридж (тук между другото има таван х100) - това определено е мястото за вас. Има поддръжка за руски език. И който не знае, съветвам ви да гледате това видео (същността и обкръжението на процеса са предадени много ясно и „по прост начин“):

Борсата работи с популярни криптовалути като Bitcoin, Ethereum, Ethereum Classic, Zcash, Monero, Ripple, Augur, Litecoin, Factom и Dash. Много интересен продукт, който наскоро получи поддръжка на руски език.

Съветвам ви да опитате BitMEXопределено на зъб. Прочетете и гледайте по-подробно (там ще намерите редица полезни видеоклипове с лайфхакове) в статията, предоставена на връзката.

Крипто обмен #4 - Binance

Binance— се появи едва през 2017 г., но вече успя да спечели висока популярност сред търговците (веднага влезе в топ на най-добрите). Първоначално той е създаден от професионалисти, за да отговори на съвременните изисквания на пазара. Намира се в Хонг Конг и се подчинява на неговите закони.

Той се различава от своите конкуренти преди всичко със своята скорост (бързо изпълнение на голям брой едновременни транзакции). Освен това има доста ниска комисионна в сравнение с конкурентите си - 0,1%. И в същото време се спазват високи стандарти за сигурност, без които сега е невъзможно да се постигне успех на пазара на криптовалута.

С централата можете да работите и от телефона си, което повишава удобството и ефективността. Има поддръжка за руски език в интерфейса (вероятно и в техническата поддръжка, но все още не съм имал възможност да проверя това). Като цяло всичко това не е толкова изненадващо, защото преди това собствениците разработваха софтуер за подобни борси и сега решиха да пуснат свой собствен продукт.

Тук можете да търгувате с много голям брой монети, включително BTC, ETH, LTC и BNB. Последното представлява собствени токени (нещо като издадена криптовалута за вътрешна употреба), т.нар. Binance Coin, които се разпространяват само на тази борса и са предназначени за удобство на транзакциите (ако платите комисионната с тях, ще получите прилична отстъпка - платете 0,05% вместо 0,1%).

Binance стимулира търговията не само с удобен интерфейс, но и с постоянни състезания с разпределение на монети на активни участници в обмена. По принцип такива състезания се провеждат, за да се засили наддаването за нови артикули. Между другото, коя нова търговска двойка да се добави се решава въз основа на резултатите от гласуването на участниците, което е gud.

BitexBook

Значително предимство на обмена BitexBook- това е неговата законност. Той трябва да получи официалния си статут през април 2018 г. след регистрация в Парка за високи технологии в Беларус. Тъй като BitexBook е все още много млад (създаден през 2017 г. през февруари), той предлага само 2 криптовалути в момента: BTC и LTC. Участниците в борсата ги търгуват по двойки с фиатни пари RUB и USD.

Можете да теглите и допълвате баланса си както във фиат, така и в криптовалута. Трябва само преминава проверка: посочете поне вашето фамилно име, собствено име и регистриран адрес. В този случай ще бъде възможно да работите с платежните системи Yandex.Money и WebMoney, картите Visa и MS. Ако потвърдите името и адреса си със сканирани документи, ще ви бъде разрешено да теглите пари чрез WireTransfer. Между другото, служителите на борсата обещават да обработват заявките за теглене в рамките на 1 час. Няма нужда да чакате 24 часа или повече, за да получите парите си.

За да депозирате/теглите криптовалути, изобщо не е нужно да разкривате нищо за себе си: анонимен статус ще свърши работа. Няма ограничения за депозити/тегления в криптовалута.

Търговската комисионна е само 0,1% за мейкърите и 0,15% - 0,25% за тейкерите.

Търговията тук е доста проста: интерфейсът е напълно русифициран и интуитивен. Така че дори начинаещ може да разбере борсата BitexBook. За да започнете да търгувате, трябва да създадете поръчка за покупка или продажба, като посочите пазарната или лимитирана цена на валутата и изберете валутна двойка. Ето как изглежда формата за създаване на поръчки:

Можете също така да видите графика на промените на обменния курс за избраната двойка (на минута, час, ден или месец) и да проучите дълбочината на пазара.

За да осигурите сигурност в Bitexbook, можете да използвате няколко инструмента:

1. Създайте списък с „бели“ IP адреси;

Настройте потвърждение за влизане чрез имейл или SMS, като използвате еднократни кодове;

2. Активирайте двуфакторно удостоверяване с помощта на приложението Google Authenticator (най-сигурният начин).

Така в началото условия за търговците BitexBookмного привлекателен и сигурността е висока (ако сами включите максимална защита). Нека да видим как ще се представи борсата в бъдеще.

Още 2 крипто борси, които си струва да опознаете по-добре

1. LiveCoin- друга борса, удобна за рускоезични потребители (включително рускоговоряща техническа поддръжка и приемане на пари), която ви позволява да работите с огромен брой валутни двойки (повече от 260 в момента). Хубавото е, че верификацията на акаунта е необходима само ако планирате да заредите сметката си с банкови преводи. Но във всички останали случаи можете да останете анонимни (това може да е важно за някои).

   

   Няма толкова много опции за депозиране/теглене на средства в обменна сметка, както в EXMO, но е напълно достатъчно (, Capitalist, PerfectMoney, банкова сметка и плюс около сто различни криптовалути). Забележителното е, че има възможност за жители на Русия и Украйна, депозирайте пари в бройчрез куриер.

   

   Сред предимствата можем да отбележим вече споменатата по-горе поддръжка, която разбира руската душа, както и лекотата на навигация в обмена (въпреки че всичко това е индивидуално). Има и възможност за използване на така наречените LIVECOIN CODE ваучери, които могат да се обменят свободно в много партньорски обменници. Тези. Можете да ги купите в тези обменници и след това да ги осребрите на тази борса, за да попълните текущата си сметка.

   Таксата за транзакция варира от 0,18% до 0,02% в зависимост от вашите обеми на търговия. Всички комисионни и тарифи можете да видите на предоставената връзка. Обемите на търговия на борсата са много високи и по този показател тя е уверено сред първите пет.

2. KuCoinе много млад биткойн обмен в Хонг Конг с отличен интерфейс, дори леко преведен на руски.

   Сега той бързо набира скорост (дневният обем на търговия вече се измерва в стотици милиони долари) и това не е изненадващо, защото екипът за разработка тук е много сериозен и авторитетен.

   Можете да търгувате с ETH, LTC, NEO/GAS, OMG, QTUM, PAY, CVC, EOS, SNT, KNC, BTM, BHC и редица други криптовалути на KuCoin, чийто списък непрекъснато се актуализира. Таксата за транзакция е минимална, но може да бъде намалена с още една половина, ако я платите с техните собствени токени (?), наречени Kucoin Shares (KCS). I/O е много бърз. Изпълнението на поръчката е моментално.

   Притежателите на крипто пари NEO ще се радват да научат, че KuCoin ги възнаграждава с GAS токени в края на месеца за тяхното притежаване. Като цяло впечатленията от тази борса са много положителни и нейните успехи са съвсем естествени. Бих искал също така да обърна внимание на факта, че техните токени Kucoin Shares (вътрешна валута) сами по себе си могат да бъдат добра инвестиция, тъй като цената им растат главоломно.

Късмет! Ще се видим скоро на страниците на сайта на блога

Може да се интересувате

BITEXBOOK - първата легална борса за криптовалута BitFlip - преглед на борса за криптовалута или как да инвестирате в биткойни чрез BitFlip BitMex е борса за правене на пари от промени в курсовете на криптовалута (спад и покачване) с коефициент на доходност (ливъридж) до x100 Altcoin - какво е това, най-популярните криптовалути и в кои алткойни си струва да инвестирате сега LocalBitcoins - печеливш обмен на биткойни от ръка на ръка чрез официалния уебсайт на местната биткойн борса CoinMarketCap - официален уебсайт на рейтинга на криптовалутите CoinMarketCap (Пазарни капитализации на криптовалути) Токени - какво представляват те в криптовалутата и други области CoinPot е удобен портфейл за събиране на криптовалути от кранове, теглене без комисионна и възможност да печелите пари от копаене
12 най-добри биткойн обменници - къде е по-изгодно да обменяте криптовалута за Qiwi и други електронни пари?

Терминът „p2p кредитиране“ е въведен преди 12 години, а един от пионерите на онлайн кредитирането е английската компания Zopa. Днес p2p кредитирането е най-развито в Америка и Обединеното кралство: там работят най-реномираните платформи, които годишно възлизат на милиони долари.

В Русия най-известните p2p платформи са Vdolg.ru и Fingooroo. Тяхното представяне се различава значително от постиженията на чуждестранните компании-аналоги. Това до голяма степен се обяснява с особеностите на руската система за кредитиране, главно с работата на кредитните бюра. Досега само малка част от хората наистина разбират какво представляват онлайн p2p заемите и къде да ги вземат.

Какво е p2p заем?

P2p кредитирането е услуга, предоставяна не от кредитна институция, а от група лица или институционални инвеститори. P2p заемите включват заеми за потребители и търговски организации, ипотеки и др.

P2p платформите изпълняват изключително ролята на посредник: те обединяват кредитори и кредитополучатели, но не са изложени на никакви финансови рискове. Всички заеми се издават само за сметка на заемодателите.

Основни функции на услугата:

• оценка на платежоспособността на кредитополучателите;
• услуги по събиране на просрочени задължения.

Основната разлика между p2p кредитирането и банковите заеми е цената на услугите. Заемополучателят се таксува не повече от 5% от сумата на заема, а заемодателят - само 1% годишно. Ако сравните цената на онлайн p2p заеми с банков заем, става очевидно: платформата ви позволява да спестите поне два пъти повече от лихви.

Какъв вид заем можете да получите чрез p2p платформа?

Най-големите p2p платформи, като Lending Club, Prosper и Zopa, са специализирани основно в потребителски кредити. Но техните възможности не се ограничават до това. Напоследък други видове кредитиране станаха популярни в p2p.

• Бизнес заеми – позволяват ви да получите от $50 000 до $500 000 за дълъг период от време. Има и програми, които работят като „бизнес кредитна карта“: на компанията се дава определен лимит от заети средства, които тя може да изплати по всяко време, като плаща лихва само за периода на действително използване на парите. Големи платформи, предлагащи тези услуги са Funding Circle, Biz2Credit, Kabbage.
• В Съединените щати се появи и активно се развива голяма индустрия: рефинансиране на заеми за образование. Популярността на такъв бизнес има всички основания. Независимо в кой университет учи човек, той винаги може да разчита на образователен заем от държавата. Тарифите са еднакви за всички студенти и е ясно, че един студент в престижен университет има много малък риск от неизпълнение. Следователно студентите във водещи университети имат възможност да рефинансират дълг, натрупан по заем, издаден за образователни нужди. Предлага се най-изгодната цена.
• Рефинансирането на вземания е друга развиваща се и необходима област за пазара. За малките компании предоставя възможност да използват по-интелигентно оборотния си капитал. Основните участници са MarketInvoice и BlueVine.
• Заемите, обезпечени с търговски недвижими имоти, са обещаваща област, която днес заема силна позиция на p2p пазара. Ясен лидер все още не е идентифициран в тази индустрия, но претендентите за това място включват Realty Mogul, Realty Shares и други.
• Ипотечните кредити за собствен капитал са голяма и обещаваща област. Сега този пазар е строго регулиран, но въпреки това няколко малко известни услуги вече са постигнали значителен напредък в тази област.
• Други опции, по-специално кредитиране с гаранция, което ви позволява да намалите лихвения процент, ако имате гарант или положителна препоръка. Лидер в този бранш е Vouch.

Небанковите P2P кредитни фондове набират все по-голяма популярност – потребителски заеми, заеми за малък бизнес и дори заеми за покупка на недвижим имот. Това се улеснява от опростена процедура за издаване на заеми в сравнение с банките, намалени лихвени проценти и висока привлекателност за инвеститорите - такива активи осигуряват изключително стабилен доход, тъй като хората са по-склонни да изплащат P2P заеми, отколкото стандартните банкови заеми.

Използването на блокчейн в индустрията за управление на активи означава възможност за задаване на параметри на инвестиционната стратегия, прозрачност и намалени комисионни. Типичният хедж фонд начислява такса от 2% плюс до 20% от възвръщаемостта, а освен това има и скрити разходи. Новата серия LendingRobot ограничава таксите до 1% от активите, а таксите за ефективност - 0,59%.

Как работи

LendingRobot е автоматизирана платформа за консултации. P2P заем - човек получава заем директно от други хора, без да ходи в банка, на една от платформите за търговия, като Lending Club, Funding Circle, Prosper или Lending Home. Кредитополучателят попълва заявление, подлага се на проверка на кредитната история и след това инвеститорите започват да инвестират в дяловете на заема. Ако събраната сума е достатъчна, кредитополучателят получава заем, който след това изплаща по план. С други думи, инвеститорите финансират заемите и след като бъдат изплатени, получават прилична възвръщаемост.

Проблемът с такава инвестиционна стратегия обаче е непредсказуемостта. Ако инвестирате в малък брой заеми, тогава един фалит може да унищожи както дохода, така и инвестицията ви. Решението е да се разделят инвестициите на максимален брой малки заеми, това минимизира рисковете и доходите стават стабилни. Въпреки това, управлението на голям брой инвестиции от 25 - 50 долара е доста досадна задача, да не говорим за факта, че най-добрите инвестиционни обекти се издават за няколко минути от момента, в който се появят. Това е обхватът на дейност на LendingRobot, който автоматично управлява акаунти в Lending Club, Prosper, Funding Circle и подобни сайтове. Използването на алгоритми за машинно обучение помага за избор и кандидатстване за заеми за няколко секунди.

Според говорител на компанията общата сума на средствата, управлявани от LendingRobot, е близо 100 милиона долара.

Серия LendingRobot

Новият комплекс LendingRobot Series, в допълнение към подобрените алгоритми, създава нотариални отчети за публичната блокчейн Ethereum. Вместо да управлявате индивидуални акаунти на всяка дългова платформа, можете да инвестирате директно в един от четирите продукта от серията LendingRobot: дългосрочен агресивен, дългосрочен консервативен, краткосрочен агресивен и краткосрочен консервативен.

Съвместният пул ви позволява да диверсифицирате инвестициите, да намалите рисковете и да увеличите ликвидността (няма нужда да чакате пълното изплащане на заема; плащанията започват по-рано). Освен това участниците в серията получават достъп до всички нови алгоритми за избор на заем.

Ролята на Ethereum Blockchain

Тъй като LendingRobot Series директно управлява средствата на инвеститорите, осигуряването на видимост в реално време в историята на транзакциите на всеки инвеститор е от решаващо значение. Ethereum изпълнява тази мисия. На седмична база компанията изготвя подробен отчет за активността на серията - в кои заеми е инвестирано, колко е инвестирано и как акциите са разпределени между (анонимизирани) инвеститори.

След това хешът на този отчет като транзакция на Ethereum се поставя в блокчейна чрез оракул. Това гарантира, че отчетите не могат да бъдат редактирани със задна дата (например изтриване на историята на неплатен заем).

За съжаление засега по законови причини само акредитирани инвеститори имат право да участват в програмата LendingRobot Series (според законите на САЩ те трябва да преминат през специална процедура, която потвърждава запознатостта на инвеститора с правилата и гарантира, че инвеститорът няма да стане в несъстоятелност в резултат на загуба на инвестирани средства).

Създателите на проекта обаче казват, че при промяна на юрисдикцията това ограничение ще отпадне.

1. П2 П-кредитирането като услуга съществува от 2005г. Първата на пазара беше британската компания Zopa, която е издала £500 милиона заеми по време на своето съществуване и в момента е най-големият играч на британския пазар на p2p кредитиране с повече от 500 хиляди клиенти.

2. П2 П- кредитирането не е групово финансиране. При класическото групово финансиране отделни инвеститори се събират и финансират компания, която притежава имот в замяна на дял в него. С p2p кредитирането кредиторите финансират директно индивида, собственика. При груповото финансиране инвеститорът получава увеличение на капитала, а при p2p кредитирането доходите и нивото на риск при p2p кредитирането са по-ниски, отколкото при класическото групово финансиране.

3. Има три видастр2 стр- кредитиране - потребителско кредитиране, кредитиране на малък и среден бизнес, кредитиране на недвижими имоти.

• При потребителското P2P кредитиране малки необезпечени заеми се отпускат на физически лица. Обикновено се използва за финансиране на големи покупки, сватби, ваканции, ремонт на дома или за консолидация на дългове.
• При кредитирането на МСП заемът се издава на компания и може да бъде необезпечен, обезпечен с имущество на компанията или с лични гаранции от директора или акционерите на компанията. Този вид заем най-често се използва за финансиране на растеж на компания или закупуване на активи.
• При кредитирането на недвижими имоти, използвано от физически лица и организации за закупуване на жилищни и търговски имоти, заемът е обезпечен с първостепенен запор върху имота.

4. Заемите за P2P кредитиране са разделени на малки части.Това позволява на заемодателите да намалят риска чрез финансиране на много малки заеми до $25, с малко въздействие върху качеството на портфейла, ако някои от тях са неизпълнени.

5. Най-надеждният начин за осигуряване на кредит, когатостр2 стр- кредитиране - първостепенен залог върху имота.С тази форма на кредитна защита имуществото, държано като обезпечение, може да бъде продадено за покриване на дълга, като p2p заемът е първото нещо, което трябва да бъде покрито след продажбата на обезпечението.

6. Месечно презстр2 стр-платформите обработват милиони долари. Планира се до 2016 г. размерът на пазара на p2p заеми да бъде £5 милиарда в Обединеното кралство, до $30 милиарда в САЩ и до $60 милиарда в световен мащаб.

7. Заеми чрезстр2 стр- платформата е средно по-евтина от използването на кредитна карта. Това показва практиката на Lending Club, най-големият p2p кредитен оператор в САЩ. Ако сравните заем от $10 000, взет чрез Lending Club при 12,4% и чрез кредитна карта при 18,5%, вие бихте платили $3050 повече за заема си с карта за пет години. Не е изненадващо, че по-голямата част от p2p заемите са издадени за преструктуриране на банкови дългове.

8. Инвестиране встр2 стр-платформите може да са по-малко рискови от инвестирането на фондовия пазар. По време на финансовата криза през 2008 г. американският фондов пазар падна с 53%. Инвеститорите в p2p кредитиране загубиха около 3% за същия период (статистика на Lending Club).

9. По-изгодно е да се дават заеми за почивка, отколкото за образование.Максимизирането на печалбите изисква p2p инвеститорът да избира финансирани заеми въз основа на повече от 30 различни критерия. Средно заемите за рефинансиране на дългове (8,5%) генерират най-голяма печалба, следвани от заемите за сватби (8%), преместване (4,2%) и заеми за почивка (3,8%). Студентските заеми осигуряват на инвеститорите по-малко от процент възвръщаемост.

10. Заеми с добро съотношение печалба/риск се финансират в рамките на тридесет секунди.Нови заеми са на разположение на инвеститорите няколко пъти на ден, но конкуренцията за изгодни заеми е толкова висока сред инвеститорите, че последните се финансират почти моментално. Това прави работата на p2p инвеститор донякъде подобна на високочестотната търговия - трябва да хванете печеливша оферта преди другите.

Прогноза:

15 0